证券从业双科必考知识点学习打卡：第15天

1.保险公司次级债务的偿还只有在确保偿还次级债务本息后偿付能力充足率不低于100%的前提下，募集人才能偿付本息。

2.企业发行企业债券所筹资金应当按照审批机关批准的用途用于本企业的生产经营。企业发行企业债券所等资金不得用于房地产买卖、股票买卖和期货交易等与本企业生产经营无关的风险性投资。

3.公开发行公司债券，应当符合下列条件:

①股份有限公司的净资产不低于3000万元，有限责任公司的净资产不低于 6000万元:

②累计债券余额不超过公司净资产的40%;

③最近3年平均可分配利润足以支付公司债券1年的利息:

④筹集的资金投向符合国家产业政策;

⑤债券的利率不超过国务院限定的利率水平;

⑥国务院规定的其他条件，

4.企业债券的利率不得高于银行相同期限居民储葛定期存款利率的40%。

5.中小非金融企业集合票据的特点:分别负债、集合发行、发行期限灵活、引入了信用增进机制。

6.企业应在集合票据发行文件中约定投资者保护机制，包括应对任一企业及信用增进机构主体信用评级下降成财务状况恶化、集合票据债项评级下降以及其他可能影响投资者利益情况的有效措施。

7.债券现券交易也被称为债券的即期交易，是指证券买卖双方在成交后就办理交收手续，买入者付出资金并得到证券，卖出者交付证券并得到资金，也就是所谓二级市场的债券交易。

8.债券回购交易是一种超短期的金融工具，具有短期融资的属性。从运作方式看，它结合了现货交易和远期交易的特点，通常在债券交易中运用。

9.债券报价的主要方式:询价交易(公开报价、对话报价)和点击确认、单向撮合(双边报价、小额报价)。

10.中央国债登记结算有限责任公司(中央结算公司)、银行间市场清算所股份有限公司(上海清算所)和中国证券登记结算公司(中国结算公司)为债券的托管机构。

11.我国银行间债券市场中长期债券信用评级:划分为三等九级。短期债券信用评级:划分为四等六级。

12.银行间债券市场是指依托于中国外汇交易中心暨全国银行间同业拆借中心和中央国债登记结算有限责任公司的，包括商业银行农村信用联社、保险公司证券公司等金融机构以及一些非金融机构合格投资人进行债券买卖和回购的市场。

经过近几年的迅速发展，银行间债券市场目前已成为我国债券市场的主体部分。记账式国债的大部分、政策性金融债券都在该市场发行并上市交易。

13.银行间市场的交易方式包括询价交易方式和点击成交交易方式。询价交易方式是指交易双方自行协商确定交易价格以及其他交易要素的交易方式，包括报价、格式化询价和确认成交三个步骤

14.我国银行间市场的债券结算采用实时全额逐笔结算机制。交易所市场的债券结算采取的是中央对手方的净额结算机制。

15.目前，除了国债(包括附息国债和地方债)和企业债可以跨市场转托管，其他债券品种(包括公司债、证券公司次级债、中小企业私募债)都不能跨市场转托管。

1.证券自营业务的投资范围包括: 

(1) 已经和依法可以在境内证券交易所上市交易和转让的证券(主要包括股票。债券、 证券投资基金等) ; 

(2) 已经在全国中小企业股份转让系统挂牌转让的证券

(3) 已经和依法可以在符合规定的区域性股权交易市场挂牌转让的私募债券

(4) 已经和依法可以在境内银行间市场交易的证券(主要包括政府债券、国际开发机构人民币债券.央行票据、金融债券、短期融资券、公司债券、中期票据企业债券) ;

 (5) 经国家金融监管部或者其授权机构依法批准或备案发行并在境内金融机构柜台交易的证券。

2.证券公司将自有资金投资于依法公开发行的国债、投资级公司债、货币市场基金央行票据等中国证监会认可的风险较低流动性较强的证券，或者委托其他证券公司或者基金管理公司进行证券投资管理，且投资规模合计不超过其净资本80%的，无须取得证券自营业务资格。

3.自营业务决策机构原则上应当按照董事会—投资决策机构一自营业务部门的三级体制设立。

董事会是自营业务的最高决策机构，投资决策机构是自营业务投资运作的最高管理机构。

4.债券交易包括现券买卖、债券回购，债券远期.债券借贷等符合规定的债券交易业务。

5.有下列情形之一：操纵证券，期货市场，情节严重的，处5年以下有期徒刑或者拘役，井处或者单处罚金，情节特别严重的，处5年以上10年以下有期徒刑，并处罚金

（1）单独或者合谋，集中资金优势、持股或者持仓优势或者利用信息优势联合或者连续买卖，操纵证券、期货交易价格或者证券、期货交易量的与他人串通，以事先约定的时间。价格和方式相互进行证券.期货交易，影响证券、期货交易价格或者证券、期贷交易量的。

（2）在自己实际控制的账户之间进行证券交易，或者以自己为交易对象，自买自卖期货合约，影响证券，期货交易价格或者证券、期货交易量的。

（3）以其他方法操纵证券，期货市场的。

6.资产管理业务是指银行、信托证券、基金,期货。保险资产管理机构、金融资产投资公司等金融机构接受投资者委托，对受托的投资者财产进行投资和管理的金融服务。

7.资产管理业务的分类:

(1)按照募集方式的不同，可分为公募产品和私募产品

(2)按照投资性质不同，分为固定收益类产品、权益类产品、商品及金融行生品类产品和混合类产品。

(3)按照投资者人数不同，可分为单一资产管理产品、集合资产管理产品。(集合资产管理计划的投资者人数不少于2人，不超过200人)

8.证券公司开展私募资产管理业务，应具备符合条件的高级管理人员和3名以上投资经理，应具有投资研究部门，且专职从事投资研究的人员不少于3人。