【通关笔记】基金法规第二章

1. 共同基金（美国）

2. 单位信托基金（英国及我国香港）

3. 集合投资基金、集合投资计划（欧洲一些国家）

4. 证券投资信托基金（日本及我国台湾）

1. 集合理财、专业管理

2. 组合投资、分散风险

3. 利益共享、风险共担

4. 严格监管、信息透明

5. 独立托管、保障安全

1.基金与股票、债券的差异 

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2. 基金与银行储蓄存款的差异

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3. 基金与保险产品的差异

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1. 基金当事人

（1）基金份额持有人

（2）基金管理人

（3）基金托管人

2. 基金服务机构

（1）主要服务机构

管理人、托管人既是基金的当事人，又是基金的主要服务机构。

（2）其他机构

①基金销售机构（包括商业银行、证券公司、保险公司、证券 投资咨询公司、独立基金销售机构）

②基金销售支付机构

③基金份额登记机构

④基金估值核算机构

⑤基金投资顾问机构

⑥基金评价机构

⑦基金信息技术系统服务机构

⑧律师事务所和会计师事务所

3. 基金监管机构和自律组织

（1）基金监管机构

基金监管机构通过依法行使审批或核准权，依法办理基金备案，对管理人、托管人以及其他从事基金活动的服务机构进行监督管理，对违法违规行为进行查处，在基金的运作过程中起着重要的作用。

（2）基金自律组织

①证券交易所：是基金的自律管理机构之一。我国的证券交易所是依法设立的，不以营利为目的，为证券的集中和有组织的交易提供场所和设施，履行相关职责，实行自律性管理的法人。

②同业协会：是由基金管理人、基金托管人及基金市场服务机构共同成立的。同业协会在促进同业交流、提高从业人员素质、加强行业自律管理、促进行业规范发展等方面具有重要的作用。我国的基金自律组织是 2012 年 6 月 6 日成立的同业协会——中国证券投资基金业协会。

1. 依据法律形式分类

依据法律形式的不同，基金可分为契约型基金与公司型基金。我国的证券投资基金均为契约型基金，公司型基金则以美国的投资公司为代表。

2. 契约型基金与公司型基金区别

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依据运作方式的不同，基金可分为封闭式基金与开放式基金。

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1. 世界上第一只公认的证券投资基金—“海外及殖民地政府信托”诞生在1868年的英国 。

2. 投资基金真正的大发展是在美国。1924年在波士顿成立的“马萨诸塞投资信托基金”被公认为美国开放式公司型共同基金的鼻祖。3.《1940 年投资公司法》和《1940 年投资顾问法》是美国关于共同基金的两部最重要的法律。

1. 美国占据主导地位，其他国家和地区发展迅猛。

2. 开放式基金成为证券投资基金的主流产品。

3. 基金市场竞争加剧，行业集中趋势突出。

4. 基金资产的资金来源发生了重大变化。

5.ETF等被动基金规模迅速扩大。

6. 另类投资基金兴起。

1. 萌芽和早期发展时期（1985—1997 年）

2. 试点发展阶段（1998—2002 年）

3. 行业快速发展阶段（2003—2007 年）

4. 行业平稳发展及创新探索阶段（2008—2014年）

5. 防范风险和规范发展阶段（2015年至今）

1. 为中小投资者拓宽投资渠道；

2. 优化金融结构，促进经济增长；

3. 有利于证券市场的稳定和健康发展；

4. 完善金融体系和社会保障体系；

5. 推动责任投资，实现可持续发展。